互聯(lián)網(wǎng)巨頭的消費(fèi)金融生意 它們未來(lái)走向何方
本報(bào)記者 朱丹丹 單美琪 北京報(bào)道
近年來(lái)，消費(fèi)金融作為拉動(dòng)消費(fèi)的重要推動(dòng)力量之一，發(fā)展十分迅速。
在消費(fèi)金融這片萬(wàn)億級(jí)藍(lán)海中，參與者不僅有銀行等傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)，金融科技企業(yè)與銀行的合作模式也逐漸成熟。銀行、消費(fèi)金融公司、第三方支付等各類(lèi)平臺(tái)聚合生態(tài)趨勢(shì)明顯，消費(fèi)金融領(lǐng)域也呈現(xiàn)出百花齊放的新格局。
其中，以BATJ等為代表的互聯(lián)網(wǎng)巨頭們也前赴后繼步入“戰(zhàn)場(chǎng)”。從度小滿獲得消費(fèi)金融牌照開(kāi)始，巨頭們的消金生意已被“提上日程”。但是重金拿下消費(fèi)金融牌照后，是否會(huì)彎道超車(chē)的決定因素還有很多。
值得肯定的是，如果消費(fèi)金融牌照批籌提速，將吸引更多的行業(yè)巨頭入局，在互聯(lián)網(wǎng)和金融科技巨頭的深度參與下，消費(fèi)金融業(yè)務(wù)也將獲得更大的發(fā)展空間，開(kāi)啟下一個(gè)新紀(jì)元也將成為可能。
追逐
從2014年開(kāi)始，BATJ先后進(jìn)入消費(fèi)金融領(lǐng)域。彼時(shí)起，人們談到互聯(lián)網(wǎng)巨頭們的消費(fèi)金融業(yè)務(wù)，首先想到的是阿里旗下螞蟻金服的“花唄”、騰訊的“微粒貸”、京東的“白條”以及百度的“有錢(qián)花”等明星產(chǎn)品。
在BATJ玩家中，騰訊是最早試水消費(fèi)金融領(lǐng)域的。2013年10月，騰訊旗下財(cái)付通網(wǎng)絡(luò)金融小額貸款有限公司獲批成立；同年，騰訊與中信銀行進(jìn)行了微信虛擬信用卡的合作計(jì)劃，騰訊發(fā)起設(shè)立微眾銀行。
2015年5月，騰訊推出的微粒貸市場(chǎng)占有率創(chuàng)新高，而與它同視為現(xiàn)金貸領(lǐng)域傳奇的還有螞蟻借唄。如今，后來(lái)居上的阿里已經(jīng)在消金領(lǐng)域坐穩(wěn)了第一把交椅。
就在騰訊推出微粒貸的前一個(gè)月，螞蟻花唄正式上線，隨后，阿里又相繼出現(xiàn)了借唄等眾多金融產(chǎn)品。通過(guò)螞蟻金服聚焦于用戶(hù)的消費(fèi)金融領(lǐng)域以及場(chǎng)景化消費(fèi)金融產(chǎn)品花唄和無(wú)場(chǎng)景化消費(fèi)金融產(chǎn)品借唄和征信體系芝麻信用的聯(lián)合應(yīng)用，阿里線上消費(fèi)金融體系已趨于完善。
京東“白條”的誕生早于花唄，是業(yè)界第一款互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融產(chǎn)品。作為消費(fèi)金融產(chǎn)品中的爆款，“白條”時(shí)代數(shù)字科技能力的積累也啟示了京東數(shù)科從“金融”向“數(shù)科”的進(jìn)化之階。京東數(shù)科也于2015年在國(guó)內(nèi)首次提出“金融科技”概念，讓金融歸金融，科技?xì)w科技。
而作為BATJ的“排頭”，百度金融的發(fā)展稍顯滯后。眾所周知，場(chǎng)景是互聯(lián)網(wǎng)巨頭的又一個(gè)優(yōu)勢(shì)，在消費(fèi)金融領(lǐng)域，這個(gè)優(yōu)勢(shì)更加明顯。不可否認(rèn)的是，百度在場(chǎng)景上面吃了不少虧。
雖然業(yè)內(nèi)分析度小滿所提供的信貸業(yè)務(wù)尚不足百度生態(tài)內(nèi)的1%，增長(zhǎng)空間仍然巨大，主要原因在于度小滿更多的是依托于與外部場(chǎng)景機(jī)構(gòu)的合作，本身并沒(méi)有切入優(yōu)勢(shì)場(chǎng)景。
“不是所有企業(yè)都能有阿里、騰訊的容量，專(zhuān)注很重要?！眾檴檨?lái)遲的360在消費(fèi)金融領(lǐng)域所取得的成就也是可圈可點(diǎn)。
與分期電商一貫“大而全”的策略不同，360金融的360分期選擇的是分期產(chǎn)品中銷(xiāo)量最好的品類(lèi)進(jìn)入電商市場(chǎng)，瞄準(zhǔn)年輕一代用戶(hù)群體。其中，360金融投入分期電商重要的是打通消費(fèi)場(chǎng)景，形成閉環(huán)，通過(guò)用戶(hù)在360分期平臺(tái)上的消費(fèi)記錄作為重要的征信數(shù)據(jù)來(lái)源。
就自有品牌而言，百度有了度小滿，京東拆分了京東數(shù)科，阿里孵化了螞蟻金服，而騰訊，除發(fā)起設(shè)立微眾銀行外，僅設(shè)立了FiT線，到底姓Fin，還是姓Tech也很難說(shuō)，所以一直沒(méi)有明確的金融業(yè)務(wù)品牌，消金業(yè)務(wù)也很模糊。
爭(zhēng)奪
不可否認(rèn)的是，隨著消費(fèi)金融市場(chǎng)萬(wàn)億級(jí)藍(lán)海的到來(lái)，在新一輪消費(fèi)升級(jí)的浪潮下，無(wú)論是消費(fèi)模式還是消費(fèi)領(lǐng)域都正在發(fā)生著翻天覆地的變化。
在過(guò)去的一年，場(chǎng)景爭(zhēng)奪更加白熱化，垂直領(lǐng)域分水嶺顯現(xiàn)，消費(fèi)金融行業(yè)也步入洗牌期，巨頭之役激烈膠著。
“消費(fèi)金融的決勝之口即在于場(chǎng)景之爭(zhēng)?！眮?lái)自BATJ陣隊(duì)的一位資深從業(yè)人員對(duì)《華夏時(shí)報(bào)》記者說(shuō)，“擁有真實(shí)的消費(fèi)場(chǎng)景不僅可以實(shí)現(xiàn)金融產(chǎn)品與消費(fèi)場(chǎng)景的無(wú)縫連接，還能更有針對(duì)性地把握用戶(hù)需求形成差異化服務(wù)，培養(yǎng)較高客戶(hù)的忠誠(chéng)度?！?/p>
麻袋研究院高級(jí)研究員王詩(shī)強(qiáng)在接受《華夏時(shí)報(bào)》記者采訪時(shí)表示，目前，BATJ、360等互聯(lián)網(wǎng)巨頭在消費(fèi)金融領(lǐng)域布局產(chǎn)品期限和利率相似、人群定位相同、差異化較小，競(jìng)爭(zhēng)激烈，基本上是在搶奪被銀行忽視的蛋糕，也是對(duì)原有的流量進(jìn)行變現(xiàn)。
不同點(diǎn)在于，阿里、360金融等通過(guò)助貸進(jìn)行放款，資金來(lái)源于銀行等金融機(jī)構(gòu)，風(fēng)險(xiǎn)由后者承擔(dān)，騰訊等是直接通過(guò)微眾影響進(jìn)行放款，通過(guò)同業(yè)拆借、聯(lián)合放貸從其他金融機(jī)構(gòu)獲取資金，但是其需要承擔(dān)主要風(fēng)險(xiǎn)。
“綜合來(lái)看，不管是以助貸機(jī)構(gòu)、銀行、互聯(lián)網(wǎng)小貸還是消費(fèi)金融公司開(kāi)始消費(fèi)金融業(yè)務(wù)，本質(zhì)上差別并不大?！蓖踉?shī)強(qiáng)對(duì)記者表示。
成長(zhǎng)
事實(shí)上，消費(fèi)金融在中國(guó)發(fā)展已經(jīng)接近8年的時(shí)間。這八年來(lái)，持牌的“正規(guī)軍”與互聯(lián)網(wǎng)巨頭們的目標(biāo)群體邊界也在逐漸變得模糊。
以BATJ為首的互聯(lián)網(wǎng)公司，依托電商和社交場(chǎng)景與消費(fèi)金融，通過(guò)大量用戶(hù)數(shù)據(jù)以及流量運(yùn)營(yíng)上的優(yōu)勢(shì)，或?qū)⒅鸩礁采w“正規(guī)軍”的部分細(xì)分市場(chǎng)。
從近期來(lái)看，獲得消費(fèi)金融牌照成為了又一分水嶺的開(kāi)端。
5月16日，銀保監(jiān)會(huì)黑龍江監(jiān)管局發(fā)布批復(fù)，同意哈爾濱哈銀消費(fèi)金融有限責(zé)任公司注冊(cè)資本金由10.5億元增加至15億元。在此次增資中，百度旗下的度小滿（重慶）科技有限公司斥資4.5億元持股30%，位居第二大股東。
繼百度之后，新浪也緊隨入局。同時(shí)，從螞蟻金服和騰訊通過(guò)持股郵儲(chǔ)銀行間接持股中郵消費(fèi)金融可以看出，參股消費(fèi)金融牌照成為當(dāng)下互聯(lián)網(wǎng)流量公司流量變現(xiàn)、快速跑馬圈地消金市場(chǎng)的重要戰(zhàn)略布局之一。
業(yè)界認(rèn)為，盡管BATJ早已各自開(kāi)展消費(fèi)金融業(yè)務(wù)，但各家的消金業(yè)務(wù)實(shí)質(zhì)上仍是網(wǎng)絡(luò)小貸。而度小滿金融入股哈銀消金曲線獲得消費(fèi)金融牌照，意味著百度已經(jīng)比其他互聯(lián)網(wǎng)巨頭們跨出了真正意義上的一步。
自去年以來(lái)，政策層面也開(kāi)始鼓勵(lì)發(fā)展消費(fèi)金融。持牌消金行業(yè)在未來(lái)一段時(shí)間內(nèi)仍然有望呈現(xiàn)穩(wěn)定發(fā)展的局面，行業(yè)內(nèi)機(jī)構(gòu)競(jìng)爭(zhēng)加劇成為必然，而一些非持牌消金的行業(yè)頭部機(jī)構(gòu)也在不斷地加速入局。
